Ficha de datos del fondo

Objetivo de inversión

Fundsmith Equity Fund, un subfondo de Fundsmith SICAV («el Fondo»), se gestiona de forma activa, lo que significa que las inversiones se seleccionan a discreción de la gestora de inversiones. El objetivo de inversión del Fondo es lograr un crecimiento del valor a largo plazo. El Fondo invertirá en renta variable a escala mundial. El Fondo sigue un planteamiento de inversión a largo plazo en sus valores seleccionados. No adoptará estrategias de negociación a corto plazo. El Fondo impone estrictos criterios de inversión que la Gestora de Inversiones debe cumplir a la hora de seleccionar los valores para la cartera de inversiones del Fondo. Estos criterios pretenden garantizar que el Fondo invierta en:

• empresas de alta calidad que puedan sostener un alto rendimiento del capital circulante empleado;
• empresas cuyas ventajas sean difíciles de replicar;
• empresas que no requieran un apalancamiento significativo para generar rentabilidad;
• empresas con un alto grado de certeza de crecimiento a partir de la reinversión de sus flujos de efectivo a altas tasas de rentabilidad;
• empresas resilientes al cambio, especialmente a la innovación tecnológica; y/o
• empresas cuya valoración considere atractiva la gestora de inversiones.

En el marco de su proceso de selección, el Fondo tiene en cuenta el riesgo asociado a la sostenibilidad y las características ambientales, sociales y de gobierno (ASG). A este respecto, el Fondo promueve características medioambientales y/o sociales y divulga información relacionada con la sostenibilidad de acuerdo con los requisitos del artículo 8 del Reglamento (UE) 2019/2088 (Reglamento de Divulgación de las Finanzas Sostenibles, SFDR). Puede encontrar más información en el Folleto (www.fundsmith.eu/es/formularios) y en la información sobre sostenibilidad (www.fundsmith.eu/es/documentos/) en el sitio web.

Principales riesgos

• El valor de las empresas en las que se invierte y, por lo tanto, el valor del Fondo aumentará y disminuirá, y no hay garantía de que usted recupere su inversión. Solo deben invertir en el Fondo aquellas personas que puedan soportar una pérdida de su inversión. El Fondo debe considerarse una inversión a largo plazo (al menos 5 años).
• La cartera del Fondo es una cartera mundial y muchas de las inversiones no estarán denominadas en la divisa en la que haya invertido el inversor. El Fondo no realiza cobertura de divisas. Por lo tanto, el valor de las acciones puede aumentar o disminuir debido a las fluctuaciones de los tipos de cambio.
• La cartera del Fondo cumple con los requisitos de diversificación de inversiones de los OICVM. Dicho esto, la aplicación de los criterios de inversión descritos anteriormente limita significativamente el número de posibles inversiones: el Fondo invierte generalmente en 20 a 30 acciones y, por lo tanto, es más concentrado que muchos otros fondos. Esto significa que la rentabilidad positiva o negativa de un único valor tiene un mayor efecto en el precio del Fondo.
• Si no está seguro de si el Fondo es adecuado para usted, solicite asesoramiento profesional.
• Las rentabilidades pasadas no garantizan rentabilidades futuras.

Rendimiento, % de rentabilidad total

El Fondo no se gestiona basándose en ningún índice de referencia, sino que los comparadores anteriores se proporcionan únicamente con fines orientativos. ¹ Acciones de capitalización de clase T denominadas en €, netas de comisiones cotizadas a medianoche (hora del Reino Unido), fuente: Bloomberg ² MSCI World Index (€ Net) cotizado al cierre de las actividades comerciales en EE. UU., fuente: www.msci.com. MSCI World Index es un índice mundial desarrollado de renta variable mundial de todos los sectores y, como tal, constituye una comparación justa teniendo en cuenta el objetivo y la política de inversión de la Sociedad. ³ Bloomberg Series-E Euro Govt 10+ yr Bond Index, fuente: Bloomberg ⁴ Tasa de interés en €, fuente: Bloomberg.